商品期货跨品种套利_适合跨期套利的期货品种

跨商品套利的优点

跨商品套利有以下三个优点：

1、较低的风险，不同期货合约的价差变化远不如绝对价格水平变化剧烈，相应降低了风险，尤其是回避了突发事件对盘面冲击的风险。

2、方便大资金进出，跨品种套利交易能够吸引大资金，由于双边持仓，主力机构很难逼迫跨品种套利交易者斩仓出局。

3、长期稳定的获利率。跨商品套利指利用两种具有高度替代性或受相同供求因素影响的期货商品合约存在的价差进行交易。

期货里，常用的品种对冲组合（跨品种套利）

常用跨品种套利组合主要有：螺纹钢与铁矿石、焦炭;大豆与豆油、豆粕;焦煤与焦炭;豆油、棕榈油与菜籽油;强麦与玉米;热轧卷板与螺纹钢。

1、跨品种套利只能通过两种价差有明显强相关性的产品进行。进行跨品种之前首先要研究品种之间的相关性除了普通的商品交易外，还可以进行套利交易。基本就2种：期现套利和跨期套利。期货套利有三种方式，即跨期套利、跨市场套利和跨品种套利。这两种产品在使用上一般有很强的替代关系或互补关系，一般有相对固定的价差。

2、在套利交易中，交易者关注的是合约的相对价格，而不是绝对价格水平。当价差高于变异范围时，应长应低的产品，短应高的产品;当价差低于区间时，做空应该是低的，做多应该是高的。当价差恢复到一个合理的范围，同时平仓可以产生收益。投资者通过对价差的分析，寻找一个合理的价差区间，当超出合理的价差变动区间时就可以进行操作。

3、通常是两个或三个交易不能完成严格的同时，有可能一些套利投资组合交易和价格波动将会暴露，和退出的可能性并不能保证将进行贸易盈利的价格;由于套利涉及到未来的资金交付，因此存在交易对手违约和无力支付资金的风险;套利交易的另一个风险来自买卖双方价格关系同时失效。

拓展资料

套汇原理，通俗地说，就是两份合约有很好的相关性，然后市场上突然出现一个漏洞，破坏了两份合约之间的平衡。投资者进入市场套利，等待市场复苏，然后平仓。这是均值回报的概念。套利策略一般包括时间套利、跨时间套利、跨市场套利、跨产品套利等。卖出短期交割月合约，买入远期交割月合约，预期远期价格下跌幅度将小于近期价格。

什么是跨品种套利，有哪些组合方式？

1.跨品种套利的交易形式是同时或与几乎同时买进和卖出相同交割月份但不同种类的股指期货合约进行套利交易。例如，跨品种套利道琼斯指数期货与标准普尔指数期货、迷你标准普尔指教期货与迷你纳斯达克指数期货之间等.都可以进行套利交易。

拓展资料；

1.跨品种套利通常以比价或价差来寻找套利机会，虽然此 *** 具有一定可行性，但是跨品种套利作为外联套利，其价差或比值通常是沿着趋势变化的，其一旦出现历史比值的高点（或价差）为比值的低点时，会造成套利的巨大损失。主要是指在买入或卖出某种商品（合约）的同时，卖出或买入相关的另一种商品（合约），当两者的差价收缩或扩大至一定程度时，平仓了结的交易方式。从套利机制上讲，商品期货套利划分为两种套利类型：内因套利和关联套利。

2.棉花与涤短之间的关系

（1）棉花是关系国计民生的战略物资，也是仅次于粮食的第二大农作物。棉花是涉及农业和纺织工业两大产业的商品，是纺织工业的主要原料，也是广大人民的生活必需品，棉纱、棉布和服装还是出口创汇的重要商品。而涤纶的学名为聚对苯二甲酸乙二酯纤维，经过喷丝形成极细的纤维，简称为聚酯纤维，于1953年才开始工业化生产，由于其性能好、用途广，所以发展很快，是世界上产量更大的一种化学纤维。涤纶短纤维主要用来与棉、毛、粘胶、麻以及其它化纤混纺制造各种衣用纺织品。

（2）棉花和涤纶短纤是国内的两个主要棉纺原料，二者之间存在相互替代关系。一般情形下，纺织企业按照订单生产产品，而配棉比是由订单规定的，纺织企业可选择的余地不大，但也不排除在出现特定价差的情况下，部分企业可以根据自身情况，适当地调整纺纱原料中涤短和棉花比例。通过对2010年的棉花和涤短现货价格的之间的统计和相关性分析，两者之间的R方为0.724，成为两大棉纺原料之间能相互替代的基础条件。

希望能够给到你帮助。

网站首页：最新期货开户网

期货开户微信：527 209 157

本文链接：http://jienve.com/post/19277.html